Редактирование: Михалевский Ф. Этюды по теории кредита (раздел)

== III. Кредит при обмене типа Т — Д — Т ==

Только в денежном хозяйстве, где обмен принимает специфическую форму продажи-купли, кредит проявляет в достаточной мере свои основные свойства. Прежде всего здесь выступает функция денег, как мерила стоимости. Так как эту свою функцию деньги исполняют не в реальном, а идеальном виде, то с точки зрения этой функции совершенно нет разницы между случаями продажи в кредит и на наличные деньги. Стоимость товара находит выражение в его цене. Но та цена, которую пишет на товаре действительно или мысленно продавец, есть только ''проект цены''. Этот проект должен еще получить санкцию ''покупателя'', чтобы стать действительной ценой. И вот это санкционирование цены покупателем имеет одинаково место, как в случае продажи на наличные, так и в случае продажи в кредит. Получены ли деньги или нет, но товар ''продан''. Достигнуты сразу две вещи. Во-первых, точно установлены размеры денежной массы, форму которой должна принять стоимость товара (страхование цены). Во-вторых, точно определены то время и та клетка хаотического общественного хозяйства, когда и где переодевание стоимости из товарной формы в денежную должно произойти.

Товар, стоящий в очереди, в ожидании превращения в деньги, освобождается от этой стоянки, оставив вместо себя в очереди обязательство. Товар еще не достиг превращения в денежную форму, но уже вышел из товарной очереди. Занявшее его место обязательство: тоже ждет, но уже по-другому. Товар ждет денег, не зная их количества, ни времени, ни места их прибытия. Обязательство же знает и то, и другое. Деньги являются тут не для того, чтобы толкнуть товар в путь. Это дело сделано ''перспективой'' их получения. Они являются только для того, чтобы эту перспективу оправдать. ''Поскольку средством обращения становятся перспективные деньги, постольку деньги становятся средством платежа''. Продажа в кредит есть замена товара перспективными деньгами, платеж есть замена перспективных денег настоящими деньгами. Единый процесс переодевания стоимости в денежную форму расщепляется на две части, как женитьба расщепляется на помолвку и свадьбу. Метаморфоз Т — Д расщепляется на части товар — перспективные деньги перспективные деньги — деньги.

Формально продавцу нет дела до судьбы кредитованной стоимости в течение срока кредитования. На самом же деле она не может не интересовать его, ибо от того, что случится со стоимостью в период ее отлучки, часто зависит вопрос, возвратится ли она к своему исходному пункту.

Поскольку речь идет о денежном хозяйстве, тот факт, что стоимость сохранилась у должника (случай производительного кредита), еще сам по себе не обеспечивает объективной возможности ликвидации кредитного отношения. Должнику предстоит еще задача переодеть принадлежащую ему стоимость в денежную форму. Между тем, это операция, которая может или совсем не удаться, или удаться с большим изъяном для стоимости. Самое бережное отношение должника к кредитованной ему стоимости не избавляет выражения последней, т. е. цены, от колебаний конъюнктуры, а самой стоимости от перемен в производительности труда. Вопрос о возможности ликвидации обязательства уже зависит не от того, что происходит в пределах хозяйства должника, а от факторов общего характера. Падение цен сжимает платежные ресурсы, не уменьшая соответствующего обязательства. ''Денежная форма обязательства увеличивает степень общественной обусловленности его ликвидации''.

Экономия наличных денег, благодаря взаимным расчетам, возможна и при бескредитных покупках (А дает В железа на 100р., В дает С угля на 100 р., С дает А на 100 р. муки). Но настоящее саморазвитие взаимные расчеты могут получить лишь при кредите, так как тут фактическая встреча людей и товаров заменяется встречей обязательств. Чем больше развиваются взаимные расчеты, там больше уплата долга превращается в уплату ''разницы'' (ср. clearing). Функцию свою, как средства платежа, деньги поэтому чем дальше, тем чаще исполняют в идеальной форме. Продажа в кредит, может быть, плохая продажа, но она все же продажа. Превратив свой товар в перспективные деньги, продавец может эти самые перспективные деньги снова превратить в товар, т. е. самому где-нибудь кредитоваться в расчете на эти деньги. При этом, поскольку предстоит взаимное погашение платежей, кредитор ''фактически получает эквивалент своего товара'' в тот момент, когда он на такую же сумму становится должником.

Кредит, который есть жажда денег, тут вступает в противоречие с своей собственной тенденцией максимального устранения денег, как женолюбие монаха вступает в противоречие с его аскетическими устремлениями.

<blockquote>«Функция денег, как платежного средства, заключает в себе резкое, ничем не смягченное противоречие. Поскольку платежи уравновешиваются, деньги функционируют лишь идеально, как счетные деньги или мера ценности. Для действительного же совершения платежей деньги являются не как средство обращения, не как переходящая лишь и посредствующая форма обмена веществ, но как индивидуальное воплощение общественного труда, как самостоятельное бытие меновой ценности, как абсолютный товар. Противоречие это обнаруживается в тот момент промышленных и торговых кризисов, который называется денежным кризисом» (Карл Маркс, «Капитал», том 1, стр. 77 — 78).
</blockquote>

=== Ссуда ===

Предметом кредитования могут быть самые деньги. В этом случае мы имеем дело с денежной ''ссудой''.

Если в случае покупки товаров в кредит деньги в перспективе непосредственно служат средством обращения, то в случае денежной ссуды процедура получения должником нужного ему товара становится более сложной. Двучленная формула Дп (деньги в перспективе) — товар, заменяется трехчленной: Дп — Д — Т. С точки зрения кредитора, мы здесь имеем Д — Дп, обмен наличных денег на деньги в перспективе. Стоимость уже кредитуется не в частной форме того или иного товара, а в всеобщей форме, в форме денег.

Трансформация товара в деньги, перемена частной товарной формы стоимости на всеобщую денежную форму является величайшим шагом товара после производства. Для товара продажа — 2-ое рождение. Стоимость ''всех'' товаров должна пройти через форму ''одного'' товара — денег. Уже одно то, что сумма денег, имеющихся на рынке, обычно, гораздо меньше суммы стоимости других товаров, должно создать давку у дверей денежной купели, тем более, что счастливцы, успевшие ее занять, вовсе не торопятся освободить место для других, стоящих в очереди (сокровище). Дать денежную ссуду — значит кредитовать стоимостью, достигшей кульминационной точки, стоимостью в обезличенной денежной форме.

Выгоды, вытекающие из кредита как такового, для кредитора уже тут отпадают. Тут не может быть речи о страховании цены, ибо деньги сами — цена. Если при кредитовании товара дело возведения стоимости в степень денег падает на должника, то тут яичко ему подается облупленным. Денежный товар в развитом меновом хозяйстве не боится ни моли, ни ржавчины. Поэтому, если и смотреть на ссуду, как на способ консервации стоимости, то разве только в смысле обеспечения от воров, но и эта выгода в значительной степени нейтрализуется тем, что вором может оказаться либо сам должник, либо фиск, переполняющий обращение порченной монетой или бумагой, причем инфляция разоряет прежде всего кредиторов.

Вот почему денежная ссуда по самой своей природе является возмездной. В формуле Д — Дп второй член становится больше первого. Кредит становится провозвестником капиталистической эксплуатации. Капитал рождается в форме ростовщического капитала.